procesos de toma de decisiones

1. Contabilidad y Reportes financieros

1.1. Standard & Poor’s examina de cerca los principios contables aplicados y los supuestos utilizados por una institución financiera. El objetivo de este análisis no es “clasificar” la contabilidad de la institución financiera sino más bien determinar su impacto en los indicadores usados en los aspectos más cuantitativos del análisis de calificación, tales como la calidad de activos, rentabilidad, liquidez y capitalización, así como los aspectos cualitativos, como la administración, incluyendo su política financiera y sus sistemas de información interna

2. Riesgo crediticio y su administración

2.1. Un análisis de riesgo crediticio abarca todo el espectro de las actividades de la entidad, incluyendo préstamos, instrumentos de deuda, inversiones de capital, y exposiciones de contra parte fuera y dentro de balance. Las principales áreas de análisis son la diversificación y el riesgo. En términos generales, Standard & Poor’s analiza la exposición total crediticia de la institución financiera a través del desglose de sus clientes por geografía, colateral, vencimientos, sector industrial, y el tipo (de consumo, comercial, corporativo o gobierno). En lugar de seguir un marco rígido, Standard & Poor’s prefiere trabajar con la información interna y los reportes de la propia institución financiera a fin de comprender cómo administra el riesgo crediticio y su cartera de créditos

3. Riesgo de mercado y su administración

3.1. Standard & Poor’s analiza en detalle el nivel de riesgo de mercado en toda la gama de actividades de una institución financiera, ya sea dentro o fuera de balance, por ejemplo, en su estructura de activos y pasivos, sus actividades de intermediación, negocio de suscripción de instrumentos, etc. Son clave la estrategia de la administración y la tolerancia al riesgo general en estas áreas.

4. Riesgo económico y de la industria

4.1. El entorno en el que opera la institución financiera es clave para comprender las operaciones de cada institución. La experiencia demuestra que incluso la mejor institución financiera de un país puede experimentar estrés grave si el país en el que opera, vive una des aceleración o recesión económica grave, y la salud del sistema financiero se deteriora de manera sustancial. Esto aplica tanto a los mercados maduros como a los menos desarrollados

5. Estructura corporativa

5.1. Cada vez con mayor frecuencia, las instituciones financieras forman parte de grupos complejos que desempeñan papeles importantes en su economía nacional o en los mercados internacionales. Si una institución financiera es miembro de un grupo más amplio, Standard & Poor’s analizará las operaciones de la controladora para determinar si suma o resta valor a la solidez financiera de la subsidiaria.

6. Riesgo de mercado y su administración

7. Administración y estrategia

7.1. Para determinar la calificación, el historial de la entidad es importante sólo como un indicador del futuro. Si bien muchas instituciones elaboran proyecciones de los niveles de rentabilidad y capitalización, las reuniones en persona con los directivos resultan aún más valiosas.